Rahastomme menestyivät hyvin vuonna 2024 markkinoiden myönteisen kehityksen tukemana. Osakesijoituksissamme maantieteellinen paino oli korostuneesti USA:ssa, mikä tuotti huomattavasti euroaluetta paremmin USA:n vahvemman talouskasvun ja yritysten tuloskehityksen ansiosta. Liiketoimintamme kasvoi voimakkaasti, kun hallinnoitavat varat nousivat noin 64 prosenttia vuoden aikana.
– Vesa Engdahl
Toimitusjohtaja
Finlandia Rahastoyhtiö
Vuosi 2024 oli maailman keskeisillä osakemarkkinoilla suotuisa, USA:ssa jopa erinomainen. Globaalit osakemarkkinat (MSCI World) tuottivat 25 % euroissa. USA:n S&P500-indeksi kohosi 31 % euroissa samalla, kun Euroopan Stoxx600-yhtiöt nousivat noin 6 %. Suomalaisten pörssiyhtiöiden kehitystä kuvaava HEX-indeksi päätyi lähes 7 % pakkaselle. Katsomme osakekursseilla olevan tänä vuonna kohtuulliset edellytykset jatkaa vahvistumistaan. Osakkeiden ohella myös korkosijoitusten tuottopotentiaali vuodelle 2025 on edelleen erittäin hyvä.
Vahva USA-painotus tuki osakerahastojemme tuottoa
Suotuisan markkinaympäristön saattelemana rahastomme kehittyivät vuonna 2024 hyvin. Osakesijoituksissamme maantieteellinen paino oli korostuneesti USA:ssa, mikä tuotti huomattavasti euroaluetta paremmin USA:n vahvemman talouskasvun ja yritysten tuloskehityksen ansiosta. USA-sijoituksissa suosimme varsinkin edullisemmin arvostettuja pienempiä yhtiöitä, joilla on kuitenkin vahva markkina-asema ja jotka täyttävät sijoitusstrategiamme mukaiset laatuyhtiökriteerit. Suurimpina toimialoina osakesijoituksissamme olivat teollisuustuotteet ja -palvelut sekä teknologia.
Vuosi 2024 sujui Finlandian osakerahastoilla hyvin sekä absoluuttisen kehityksen näkökulmasta että suhteessa laajaan verrokkiryhmään nähden. Maailmanlaajuisesti suurempiin laatuyhtiöihin sijoittava Finlandia Laatuyhtiöt -sijoitusrahasto tuotti vuoden 2024 aikana 20,4 % ja pienempiin laatuyhtiökriteerit täyttäviin yhtiöihin sijoittava Finlandia 2050 -sijoitusrahaston arvo kohosi 19,6 %.
Tutustu osakerahastoihin:
Finlandia Laatuyhtiöt
Finlandia 2050
Finlandian korko-osaamista palkittiin kahdella arvostetulla Lipper-palkinnolla
Korkorahastomme kehittyivät hyvin vuoden 2024 aikana ja saivat myös kansainvälistä tunnustusta. Pääosin eurooppalaisiin yrityslainoihin sijoittava Finlandia Korkotuotto -rahasto voitti keväällä 2024 kaksi arvostettua Refinitiv Lipper Fund Awards Nordic 2024 -palkintoa. Rahasto palkittiin Pohjoismaiden parhaana kolmen ja kymmenen vuoden tarkastelujaksoilla euromääräisiin yrityslainoihin sijoittavien korkorahastojen luokassa¹. Vuonna 2024 Finlandia Korkotuotto -rahaston arvo nousi 7,4 %. Pitkät korot kohosivat hieman vuoden aikana, mutta yrityslainojen riskilisät pysyivät verrattain vakaina. Alkaneena vuotena odotamme euroalueen pitkien korkojen pysyvän lähestulkoon paikoillaan. Lyhyet euribor-korot asettunevat lähelle 2 % tasoa seuraavan vuoden aikana samalla, kun inflaatio pysyttelee keskuspankin asettaman 2 %:n hintavakaustavoitteen tuntumassa. Tällaisessa korkoympäristössä pidämme yrityslainojen tuottonäkymiä edelleen erittäin hyvinä. Korkotuotto -rahaston juokseva tuotto on tällä hetkellä 6,6 %.
Laajemmin eri korkosegmentteihin sijoittava Finlandia Korkostrategia -rahasto tuotti 4,0 % vuonna 2024. Finlandia Korkostrategia edustaa Korkotuottoon verrattuna pienemmän riskin ja samalla alhaisemman tuotto-odotuksen korkosijoitusvaihtoehtoa. Rahasto sijoittaa laajasti eri korkosegmentteihin kattaen rahamarkkinan, valtion obligaatiot, korkean luottoluokituksen yrityslainat ja matalamman luottoluokituksen ns. high yield -lainat. Finlandia Korkostrategian juokseva tuotto on tällä hetkellä 4,3 %.
Tutustu korkorahastoihin:
Finlandia Korkotuotto
Finlandia Korkostrategia
Tuottohakuinen Asset Allocator 75 sijalle 2 Suomen Sijoitustutkimuksen Rahastoraportilla 12/2024
Varainhoitorahastomme menestyivät hyvin vuonna 2024. Rahastoista korkeimman riskin Asset Allocator 75, jonka salkusta on normaaleissa markkinaolosuhteissa sijoitettu kolme neljännestä osakkeisiin ja yksi neljännes korkoihin, tuotti 16,6 %. Sija 2 Suomen Sijoitustutkimuksen joulukuun rahastoraportilla² vuoden tuotolla mitattuna kertoo hyvästä onnistumisesta. Luokassa on 19 rahastoa. Myös maltillisemman riskin Asset Allocator 50, joka sijoittaa normaalissa markkinatilanteessa puolet varoistaan osakkeisiin ja toisen puolen korkoihin, ja pienimmän riskin Asset Allocator 25, joka sijoittaa varoistaan tavanomaisessa markkinassa neljänneksen osakkeisiin ja kolme neljännestä korkoihin, suoriutuivat hyvin. Asset Allocator 50 nousi vuoden 2024 aikana 13,2 %, Asset Allocator 25 -rahaston tuottaessa 9,5 %.
Tutustu Asset Allocator -rahastoihin
Hallinnoitavien varojen kasvu jatkui voimakkaana
Vuosi 2024 oli vahva Finlandia Rahastoyhtiölle liiketoiminnallisesti. Hoidossamme olevan varallisuuden määrä kohosi vuoden 2024 aikana 64 %, mikä ylittää huomattavasti toimialan keskimääräisen 23 % kasvun. Suomen Sijoitustutkimuksen rahastoraportin² kattamista yhtiöistä onnistuimme yhtenä kolmesta kasvattamaan markkinaosuuttamme. Tästä kuuluu suuri kiitos asiakkaillemme. Haluankin kiittää itseni ja koko yhtiömme puolesta kaikkia asiakkaitamme saamastamme luottamuksesta ja hyvästä yhteistyöstä ja toivottaa mitä menestyksekkäintä sijoitusvuotta 2025.
.jpg)
